Aktívum, ktoré prehliadame: čas

Ako môže vašich 10-tisíc eur vyrásť na viac ako 16-násobok? Ak ste mladí a bohatí, netreba veľa rozmýšľať – stačí ich investovať a počkať si 40 rokov. Pokiaľ z týchto dvoch podmienok spĺňate len tú prvú, nevešajte hlavu. Na ceste k rovnakému bohatstvu máte silného spojenca: čas.

Peniaze a čas predstavujú kombináciu silných spojencov. Nedostatok na jednej strane dokáže podporiť dostatok na druhej. To, že si dnes ešte nemôžete dovoliť dlhodobo investovať vyššiu sumu peňazí, ešte neznamená, že ste v nevýhode.

Pokiaľ by ste si dnes mohli dovoliť odložiť bokom 10-tisíc eur, ktoré by ste nepotrebovali ďalších 30 rokov, pri 7 % zhodnotení by hodnota vášho investičného účtu bola na konci uvedeného obdobia približne 81 165 eur. Stačili by teda tri desaťročia, aby pôvodná jednorazová investícia vyrástla na viac ako osemnásobok.

Ako by však vaša investičná bilancia vyzerala, ak by ste si mohli dovoliť luxus času a na zinkasovanie výnosu svojej investície si počkali o 10 rokov dlhšie? Takéto čakanie by bolo odmenené veľmi štedro – po 40 rokoch by hodnota pôvodne 10-tisícovej investície vzrástla na viac ako dvojnásobok. Na investičnom účte by ste mali 163 114 eur.

Silný predpoklad

Všetky tieto kalkulácie majú malý háčik: ak ste dnes dostatočne mladí na to, aby ste na plody svojej investície mohli čakať 30, či dokonca 40 rokov, je vysoko pravdepodobné, že nebudete mať 10-tisíc eur, na ktoré by ste mohli na také dlhé obdobie zabudnúť. Dopracovať sa k uvádzaným číslam je však reálne aj napriek tomuto hendikepu.

Realistickejší scenár by preto mohol vyzerať aj takto: Váš investičný horizont je síce dostatočné dlhý (počítame s obdobím 30 a 40 rokov), no na začiatku nemáte možnosť investovať päťcifernú sumu. Počiatočnú nevýhodu však môžete kompenzovať tým, že vaša investícia nebude jednorazová, ale pravidelná.

Vytvoriť v priebehu 30 rokov aktíva vo výške 81 165 eur, teda sumy zodpovedajúcej výnosu jednorazovo investovaných 10-tisíc eur, by si vyžadovalo pravidelnú mesačnú investíciu 66,50 eura. To už nie je nerealistický predpoklad, takúto položku by si mohla dovoliť veľká časť mladých ľudí na začiatku pracovnej kariéry. V skutočnosti by investovaná suma mohla byť ešte nižšia. Pri 40-ročnom investičnom horizonte by na vytvorenie aktív na úrovni 163 114 eur (čo zodpovedá zhodnoteniu 10-tisícovej investície v takomto období) postačovalo, aby hodnota pravidelnej investície bola 62,14 eura.

Kľúčový faktor: čas

V oboch scenároch hrá kľúčovú úlohu čas. Funguje podobne ako pri hypotekárnych úveroch. Vďaka nim si dnes aj mladí ľudia dokážu zaobstarať nehnuteľnosť v hodnote, ktorú by si nemohli dovoliť zaplatiť v hotovosti. Pri dlhodobom investovaní vďaka času dokážu premeniť aj menšie investované sumy na vysoké zisky.

Na ilustráciu ešte jeden podobný príklad. Ak by ste si mohli dovoliť investovať na ďalších 30 rokov sumu 30-tisíc eur, pri zachovaní predpokladaného zhodnotenia 7 % by pôvodná investícia vyrástla na 243 495 eur. Pokiaľ by ste si mohli dovoliť počkať o 10 rokov dlhšie, hodnota investičného účtu by dosiahla takmer 490-tisíc eur.

Pre väčšinu ľudí sú to závratné sumy, no nemusia byť nereálne. Pokiaľ by ste začínali na nule, pri 30-ročnom investičnom horizonte by ste sa k rovnakému výsledku dostali pri pravidelnej mesačnej investícii necelých 200 eur. Dosiahnuť bezmála polmiliónovú métu po 40 rokoch investovania by si vyžadovalo ešte menej, len 186 eur.

V skutočnosti by dlhodobá tvorba aktív mohla byť ešte úspornejšia. Vo všetkých spomínaných prepočtoch sme totiž predpokladali, že výška pravidelnej investície bude počas desiatok rokov na nezmenenej úrovni. Realite je však bližší predpoklad, že jej úroveň by časom rástla so zmenou príjmu. Zmysel uvedených kalkulácií by ostal nezmenený: čas je pre mladých ľudí silný spojenec. Aj vtedy, ak si nemôžu dovoliť investovať desiatky tisíc eur naraz.

Ak rozmýšľate nad tým, kde vziať aspoň zopár desiatok eur mesačne, odporúčame pustiť sa do detailnej analýzy mesačných výdavkov. Nepochybne sa vám podarí nájsť položky, bez ktorých sa v živote pokojne zaobídete. Pokiaľ splácate hypotéku, jednoznačne sa informujte o možnostiach jej refinancovania. Suma, ktorú ušetríte znížením spotreby či výhodnejším úverom, môže byť základom, na ktorom budete do budúcna stavať.